Dans le cadre d'une série de mesures visant à soulager les petites entreprises de l'impact du COVID-19, le Congrès a établi le Programme de prêt du Plan de protection des chèques de paie (PPP) en mars 2020. Dans le cadre du programme de prêt PPP, les entreprises éligibles (celles qui ne comptent pas plus de 500 employés) pouvaient demander un prêt-subvention qui, s'il était utilisé pour couvrir les coûts salariaux et certaines autres dépenses (par exemple, loyer, intérêts hypothécaires, services publics) dans un certain laps de temps, seraient éligibles à une remise de prêt.

Bien que les règles d'éligibilité et les modalités de remboursement aient évolué au fil du temps, la Small Business Administration a supervisé l'émission de plus de cinq millions de prêts PPP totalisant plus de 525 milliards de dollars au cours de la première phase du programme. Le Congrès a récemment adopté une loi élargissant le programme de prêts PPP pour inclure un deuxième tirage pour les petites entreprises admissibles offrant un autre 284 milliards de dollars pour les nouveaux prêts et les prêts de deuxième tirage.

Du point de vue de la tributarioité fédérale, quatre aspects du programme de prêts PPP que je voudrais souligner sont le traitement de l'exonération de prêt, la déductibilité des dépenses, l'interaction avec le crédit de rétention des employés (ERC) et les droits des créanciers.

Ce que les contribuables doivent savoir

Traitement de la remise de prêt
En vertu de l'article 1106 de la Loi sur l'aide, les secours et la sécurité économique des coronavirus (CARES), promulguée le 27 mars 2020, un bénéficiaire éligible est éligible à une remise de dette pour tout ou partie du montant principal déclaré d'un prêt couvert si certaines conditions sont remplies (remise admissible).

De manière générale, sauf exception spécifique ou règle de sécurité, si une dette est annulée, le prêteur émet un Formulaire 1099-C, Annulation de dette, à l'emprunteur reflétant le montant de la dette annulée. L'article 1106(i) de la loi CARES, prévoyait explicitement que « [aux] fins de l'Internal Revenue Code de 1986, tout montant qui (sans ce paragraphe) serait inclus dans le revenu brut du bénéficiaire éligible en raison de la remise décrit au paragraphe (b) doit être exclu du revenu brut. L'IRS a en outre précisé dans Annonce 2020-12 que « les prêteurs [ne devraient] pas produire de déclarations de renseignements ou fournir des déclarations de bénéficiaire en vertu de [l'article 6050P de l'Internal Revenue Code (IRC)] pour déclarer le montant de la remise admissible en ce qui concerne les prêts couverts accordés dans le cadre du programme de protection des chèques de paie (PPP) administré par le Small Business Administration (SBA), en consultation avec le Département du Trésor.

Déductibilité des dépenses
La législation initiale sur les PPP n’autorisait pas explicitement les emprunteurs à déduire les salaires, le loyer et les autres dépenses professionnelles payées avec les fonds du prêt PPP. Le 30 avril 2020, l'IRS a publié l'avis 2020-32, qui prévoyait que dans la mesure où le prêt annulé est exclu du revenu brut et donne lieu à une « catégorie de revenus exonérés », l'IRC § 265(a)(1) interdit tout déduction par ailleurs admissible dans la mesure de l’annulation du prêt qui en résulte. Le 18 novembre 2020, l'IRS a émis Décision sur les revenus 2020-27, amplifiant l'Avis 2020-32 en déclarant que les emprunteurs ne peuvent pas déduire des dépenses autrement déductibles si le contribuable « s'attend raisonnablement à recevoir une remise du prêt couvert sur la base des dépenses qu'il a payées ou accumulées au cours de la période couverte ». En réponse aux préoccupations des contribuables, le Congrès a révisé la loi régissant le programme de prêts PPP afin d'inclure un langage explicite dans la loi. Loi de finances consolidée de 2021 (promulgué le 27 décembre 2020) prévoyant qu '«aucune déduction ne sera refusée, aucun attribut tributario ne sera réduit et aucune augmentation de base ne sera refusée, en raison de l'exclusion du revenu brut» liée à l'exonération des prêts PPP. L'IRS a agi rapidement pour délivrer Décision sur les revenus 2021-2, rendant obsolète l'avis 2020-32 et la décision tributarioe 2020-27 rétroactivement aux années d'imposition se terminant après le 27 mars 2020, et précisant que les contribuables ont droit à des déductions même si l'annulation du prêt PPP n'entraîne pas de revenu brut supplémentaire.

L'IRS a récemment publié Procédure de recettes 2021-20 qui précise que, si un contribuable a produit une déclaration avant le 27 décembre 2020 et n'a pas déduit certaines dépenses liées à un prêt PPP en se fondant sur des directives désormais obsolètes, le contribuable peut modifier sa déclaration 2020 pour déduire les dépenses. Alternativement, La procédure tributarioe 2021-20 offre une sphère de sécurité par laquelle le contribuable peut déduire les dépenses au cours de l'année tributarioe suivante.

Malheureusement, du point de vue de la tributarioité de l’État, les choses sont un peu plus floues. Bien que le Congrès et l'IRS soient d'accord sur le traitement tributario des prêts PPP, tous les États ne sont pas d’accord avec le traitement tributario fédéral des prêts PPP. Peut-être las d’une perte substantielle de revenus, certaines législatures d’État se sont découplées (ou envisagent de se découpler) du traitement fédéral de l’exonération des prêts PPP et/ou de la déductibilité des dépenses éligibles au PPP. Le Estimations du Centre sur les priorités budgétaires et politiques des pertes tributarios potentielles se chiffrant en centaines de millions dans des États tels que le Maryland, le Michigan, le Montana, le Nebraska et l’Oregon, s’ils se conforment au traitement fédéral. Le Rapports de l'American Institute of Certified Public Accountants que 32 États se conforment à la règle fédérale spécifiant que les prêts PPP annulés ne seront pas imposés comme un revenu, tandis que 24 États se conforment à la règle fédérale de déductibilité des dépenses.

Interaction avec le crédit d'impôt pour la fidélisation des employés
À partir de décembre 2020, les entreprises ont la possibilité d'obtenir un prêt PPP et d'obtenir l'ERC pour 2020 et 2021. L'article 2301 de la loi CARES, telle qu'initialement promulguée, prévoit un crédit maximum de 5,000 2020 $ par employé pour toute l'année 12. salaires qualifiés payés après le 2020 mars 1 et avant le 2021er janvier 2301. L'article XNUMX de la loi CARES a été modifié et l'ERC a été prolongé par le Loi de finances consolidée de 2021 d'accorder un crédit maximum de 7,000 1 $ par employé par trimestre civil pour les salaires admissibles payés du 2021er janvier 30 au 2021 juin 14,000 (pour un maximum total de XNUMX XNUMX $ par employé pour les premier et deuxième trimestres civils combinés).

Article 2301 de la loi CARES, tel que modifié par le Loi de 2020 sur la sécurité des contribuables et les allégements fiscaux en cas de catastrophe (promulguée le 27 décembre 2020), prévoit que les employeurs éligibles qui ont reçu un prêt PPP peuvent demander l'ERC, avec certaines limitations. Le 1er mars 2021, l'IRS a publié des lignes directrices sur l'interaction entre le programme de prêts PPP et l'ERC. IRS Avis 2021-20 explique quand et comment les employeurs qui ont reçu un prêt PPP peuvent demander l'ERC pour 2020. Notamment, l'Avis 2021-20 précise que si une entreprise a obtenu un prêt PPP en 2020, elle peut demander l'ERC pour les trimestres civils de 2020, à condition qu'elle ne réclame pas l’ERC sur les salaires admissibles inclus dans le montant déclaré comme charges salariales sur une demande d’exonération de prêt PPP.

Droits des créanciers
Un autre domaine dans lequel les États peuvent différer du traitement fédéral des prêts PPP concerne les droits des créanciers sur les fonds reçus par les entreprises dans le cadre du PPP. Rien dans la loi CARES ne prévoit expressément une exemption de saisie-arrêt ou de prélèvement par les créanciers sur le produit du prêt PPP, mais elle autorise le secrétaire au Trésor à émettre des directives quant à savoir si les fonds sont exonérés ou non. En janvier 2021, l'IRS a publié orientation provisoire demandant à ses employés de ne pas prélever sur un compte bancaire contenant des fonds PPP reçus au cours des 24 semaines précédentes. Certains États ont également pris la décision positive de déclarer si les fonds PPP sont exemptés de saisie-arrêt.

Pour aller plus loin

Alors que les propriétaires de petites entreprises se préparent à déposer leurs déclarations de revenus pour 2020, ils peuvent être assurés que le traitement tributario des prêts PPP est aussi favorable aux contribuables que le Congrès le souhaitait. Les emprunteurs sont encouragés à vérifier auprès de leur conseiller tributario pour s'assurer qu'ils respectent les règles tributarios de l'État, à tenir des registres précis et à conserver pendant six ans la documentation des dépenses éligibles (la SBA se réserve le droit d'examiner les demandes de prêt PPP et les autocertifications). Ce Site du Trésor et IRS.gov contiennent des FAQ et d'autres informations utiles sur le programme de prêt PPP.